Egyre gyengülnek az AI-részvények, miután a demokraták nyerték meg a texasi kormányzói választást

A piac már előre számított a demokraták képviselőházi győzelmére és esetleges szenátusi többségére. Azonban a texasi kormányzói szék demokratákhoz kerülése nagy csapásként értékelődött a CNBC-nek nyilatkozó elemzők szerint. Gina Hinojosa demokrata jelölt, aki azonnali adatközpont-moratóriumot szeretne bevezetni az államban, legyőzte a hivatalban lévő republikánus kormányzót, Greg Abbottot. A Wells Fargo becslései szerint Texasban tervezik a jövőbeli adatközpont-kapacitás 27%-át. (Hacker News)

A befektetők reakciója és a Musk-összefüggés

Dan Ives, a Yorkville Ives & Co. partnere szerint a félidős választások lassítani fogják az adatközpont-építések ütemét az Egyesült Államokban. „Nincs mit szépíteni azon, hogy a demokraták többsége, különösen a szenátusban, komoly akadályokat fog jelenteni az AI és a technológiai törvényhozás elé az elkövetkező két évben” – írta Ives egy szerdai közleményében. Hozzátette, hogy a texasi választás volt az éjszaka „legnagyobb aggodalma” a techbefektetők és az AI-kereskedelem számára, mivel az adatközpontok kapacitásának mintegy 25-30%-a innen származik.

Elon Musk SpaceX-részvényei 4%-ot estek a nyitás után, a Tesla részvényei pedig 5%-ot. A demokraták texasi győzelme nagy csapás Musk számára, aki erősen támogatta a republikánus jelölteket, és akinek vállalatai, a Tesla és a SpaceX is itt találhatóak. Musk rekordot jelentő, legalább 474 millió dollárt költött a félidős választásokra, ebből 224 milliót csak Texasban, ahol a republikánus szenátorjelölt, Ken Paxton és Greg Abbott kormányzó is vereséget szenvedett a demokratáktól.

A SpaceX jelenleg több gigawattnyi adatközpont-kapacitást épít ki, beleértve texasi projekteket is. Musk egy X-bejegyzésében megjegyezte: „Az űrben lévő adatközpontok most elég vonzónak tűnnek”, utalva spekulatív terveire az űrön túli AI-infrastruktúra kiépítésére.

Piaci mozgások és regionális kapacitások

A Neoclouds CoreWeave és az Iren részvényei 4%-ot estek szerdai kereskedésben. A Nebius Group 0,5%-ot esett, az Oracle pedig 2%-ot emelkedett. Az Nvidia részvényei enyhén mínuszban voltak. A techóriások, az Alphabet, a Meta és a Microsoft többsége ellenállt a trendnek, és emelkedtek. Az Alphabet 3%-ot, az Amazon 7%-ot, a Meta 2%-ot, a Microsoft pedig 5,5%-ot erősödött.

A demokraták texasi győzelme tovább növeli a már amúgy is emelkedő AI-kereskedelemre nehezedő nyomást. A Nasdaq-100 index október végén korrekciós zónába került, mivel aggodalmak merültek fel az adatközpont-költések növekedésének lassulása miatt. „Úgy gondoljuk, hogy a félidős választások piaci reakciója nagyrészt a texasi kormányzóválasztás kimenetelétől függ – egy demokrata győzelem potenciálisan baloldali esemény lehet az AI-kereskedelemre nézve” – figyelmeztetett Ohsung Kwon, a Wells Fargo vezető részvényelemzője egy heti jelentésében.

A demokraták Georgiában, Pennsylvania-ban és Ohio-ban is megnyerték vagy megtartották a kormányzói posztot, amelyek szintén fontos adatközpont-államok. Becslések szerint Georgia az összes tervezett amerikai adatközpont-kapacitás 7%-át, míg Ohio és Pennsylvania egyenként 5%-át teszi ki.